Frais de Courtage PEA : Comparatif Complet des Courtiers
En bref : Les frais de courtage PEA varient de 0 € à plus de 10 € par ordre selon le courtier et le montant. Bourse Direct et Trade Republic sont les moins chers. Fortuneo propose un ordre gratuit par mois via son profil Starter. Sur 20 ans de DCA, l’écart de frais peut représenter plusieurs milliers d’euros.
Les types de frais sur un PEA
Un PEA peut engendrer trois catégories de frais : les frais de courtage (par ordre exécuté), les droits de garde (frais annuels sur l’encours) et les frais de transfert (si vous changez de courtier). Depuis la loi PACTE 2019, les frais PEA sont plafonnés réglementairement.
En pratique, les courtiers en ligne ont tous supprimé les droits de garde. Le seul frais récurrent est le courtage par ordre. C’est le critère déterminant pour comparer les offres.
Comparatif des frais de courtage PEA
| Courtier | Ordre ≤500 € | Ordre 1 000 € | Ordre 5 000 € | Ordre 10 000 € | Droits de garde |
|---|---|---|---|---|---|
| Bourse Direct | 0,99 € | 1,90 € | 4,90 € | 9,00 € | 0 € |
| Trade Republic | 1,00 € | 1,00 € | 1,00 € | 1,00 € | 0 € |
| Fortuneo (Starter) | 1,95 € | 3,90 € | 0 € (1er ordre/mois) | 0 € (1er ordre/mois) | 0 € |
| Fortuneo (Optimum) | 1,95 € | 3,90 € | 9,50 € | 11,90 € | 0 € |
| BoursoBank (Découverte) | 1,99 € | 5,50 € | 16,65 € | 16,65 € | 0 € |
| Saxo Banque | 2,00 € | 2,00 € | 8,00 € | 8,00 € | 0 € |
Analyse des grilles tarifaires
Trade Republic : le forfait à 1 €
Trade Republic propose un modèle radical : 1 € par ordre, quel que soit le montant. C’est le tarif le plus simple et le plus compétitif pour les ordres importants (>2 000 €). En revanche, le catalogue d’ETF éligibles PEA est plus restreint que chez Bourse Direct ou Fortuneo. Consultez notre avis Trade Republic PEA.
Bourse Direct : le moins cher en petits montants
À 0,99 € par ordre jusqu’à 500 €, Bourse Direct est imbattable pour un DCA mensuel de 200-400 €. La grille est dégressive en pourcentage, mais reste compétitive jusqu’à ~3 000 €. Au-delà, Trade Republic prend l’avantage grâce à son forfait fixe.
Fortuneo Starter : le combo malin
Le profil Starter de Fortuneo offre un ordre gratuit par mois si le montant est supérieur à 500 €. Pour un investisseur discipliné qui fait un DCA de 500 € ou plus en un seul ordre mensuel, c’est le courtier le moins cher (0 € de frais). Le piège : les ordres suivants dans le même mois reviennent aux tarifs standards, qui sont parmi les plus élevés du comparatif.
Analyst Tip : Calculez votre coût annuel réel. Un investisseur qui place 300 €/mois (12 ordres/an) dépense 11,88 € chez Bourse Direct, 12 € chez Trade Republic et 23,40 € chez Fortuneo Optimum. Sur 20 ans, cela représente respectivement 238 €, 240 € et 468 €. L’écart semble faible, mais il faut ajouter le manque à gagner sur les frais non investis.
Frais de transfert PEA
Si vous souhaitez changer de courtier, le transfert de PEA est un droit mais il a un coût. Le courtier sortant facture généralement 15 € par ligne de titre. Un PEA avec 5 lignes coûtera environ 75 € à transférer.
Certains courtiers remboursent les frais de transfert en offre de bienvenue. Bourse Direct et Saxo Banque proposent régulièrement ce type de promotion. Vérifiez les offres en cours avant de lancer un transfert.
Impact des frais sur la performance long terme
Sur un investissement DCA de 300 €/mois pendant 25 ans à 8 % brut/an, les frais de courtage représentent une fraction minime de la performance totale. Le vrai écart se fait sur les frais des supports (TER des ETF). Un ETF à 0,15 % vs 0,30 % de frais annuels fait bien plus de différence que 1 € de courtage en plus ou en moins.
Cela dit, choisir un courtier low-cost est un réflexe sain. Chaque euro économisé en frais est un euro investi. Et sur 25 ans, même de petites sommes composent significativement.
Quel courtier choisir selon votre profil ?
- DCA <500 €/mois : Bourse Direct (0,99 €/ordre) ou Trade Republic (1 €/ordre)
- DCA ≥500 €/mois en un seul ordre : Fortuneo Starter (0 €/ordre)
- Ordres importants (>5 000 €) : Trade Republic (1 € fixe) ou Saxo Banque
- Investisseur actif (plusieurs ordres/mois) : Bourse Direct (grille dégressive)
- Tout-en-un banque + bourse : Fortuneo ou BoursoBank
Ce qu’il faut retenir
- Les frais de courtage PEA vont de 0 € (Fortuneo Starter) à plus de 16 € (BoursoBank) par ordre
- Trade Republic (1 € fixe) et Bourse Direct (0,99 € en petit montant) sont les moins chers
- Les droits de garde sont à 0 € chez tous les courtiers en ligne
- Les frais internes des ETF (TER) impactent davantage la performance que le courtage
- Comparez le coût annuel total selon votre rythme d’investissement
Questions fréquentes
Les frais PEA sont-ils plafonnés par la loi ?
Oui, depuis la loi PACTE (2019). Les frais de courtage PEA sont plafonnés à 0,5 % du montant de l’ordre pour les ordres en ligne. Les droits de garde ne peuvent excéder 0,4 % de la valeur du portefeuille par an. En pratique, les courtiers en ligne sont bien en dessous de ces plafonds.
Y a-t-il des frais cachés sur un PEA en ligne ?
Chez les courtiers en ligne, non. Pas de droits de garde, pas de frais d’inactivité, pas de frais de tenue de compte. Les seuls frais sont le courtage par ordre et les frais de transfert si vous partez. Attention aux banques traditionnelles qui facturent encore droits de garde et frais de tenue de compte.
Combien coûte un transfert de PEA ?
Environ 15 € par ligne de titres chez le courtier sortant. Un PEA avec 3 ETF coûtera ~45 € à transférer. Certains courtiers entrants remboursent ces frais. Le transfert prend 2 à 6 semaines. Pendant ce temps, vous ne pouvez pas passer d’ordres.
Les frais de courtage sont-ils déductibles des plus-values ?
Les frais de courtage sont automatiquement intégrés dans le calcul du prix de revient de vos titres. Ils viennent donc réduire votre plus-value imposable. Vous n’avez rien à déclarer : le courtier ajuste le prix d’achat et de vente en conséquence.
Faut-il changer de courtier PEA pour économiser sur les frais ?
Si l’écart annuel est supérieur à 50-100 €, le transfert peut se justifier. Calculez : (frais actuels – frais cible) × nombre d’années restantes vs coût de transfert. Si le gain sur 5 ans dépasse nettement le coût de transfert, foncez. Sinon, ouvrez un nouveau PEA (si possible) ou restez.
Les tarifs indiqués sont ceux constatés à la date de rédaction et peuvent évoluer. Consultez les grilles tarifaires officielles des courtiers pour les tarifs en vigueur.